Kyber Network – криптовалюта и обменный сервис в одном флаконе

• шаги
• алгоритм
• обмен
• протокол
• особенности
• сравнение
• выводы

Kyber Network представляет собой платежную систему и децентрализованный обменник в одном флаконе. Он позволяет совершать различные операции с цифровой валютой без участия третьих лиц в виде криптовалютных бирж. На данное время площадка находится в стадии бета-тестирования. Старт рабочего клиента платформы произойдет не раньше начала 2020 года. Релиз же готового продукта назначен на январь 2020. Базовая версия сервиса будет поддерживать эфир и токены на основе протокола ERC20. Кроме того, он использует собственные внутренние коины — KNC.

Что такое Kyber Network

Старт проекта произошел в начале 2020 года. Сервис позиционирует себя, как обменник и платежная система одновременно.

Изюминкой, на которую сделана ставка, являются смарт-контракты для проведения обменных операций и практически мгновенные обмены, реализованные при помощи резервных менеджеров.

ICO компания прошла более чем успешно, собрав 50 000 000$.

Средства распределились по уже сформированной дорожной карте, хотя некоторые сроки были изменены:

• Q1-2018. Старт проекта в версии 1.0, поддерживающего токены Ethereum;
• Q2-2018. Реализация поддержки токенов других криптосетей;
• Q3-2018. Дополнение торговой площадки криптовалютами с наибольшей капитализацией и рыночной активностью;
• Q1-2019. Реализация процессов торговли между криптовалютными сетями и экосистемами.

О том, что задуманное будет воплощено в жизнь особенно переживать не приходится, поскольку Эдвайзером проекта выступает легендарный для криптоотрасли Виталик Бутерин (сооснователь сети Ethereum).

Первым шагом в реализации задуманного стало тестирование системы, стартовавшее 11 февраля 2020.

Участие в нем приняли не все желающие, а только зарегистрированные в WhiteList, размещенном во время ICO.

Задачей тестеров является поиск багов и ошибок, а также тестирование исправлений в реальном времени, чтобы исключить форс-мажор после полного старта.

перейти

Особенности криптовалюты Kyber Network (KNS)

Внутренний токен используется в сети KNS для обмена активами и вознаграждения пользователей. В ходе ICO, проходившего в сентябре 2020 года, было привлечено порядка 20 тыс. Ethereum. На сегодня (06.02.18 г.) общая капитализация KNS составляет $361 млн, курс – 2,69, место в рейтинге coinmarketcup – 48-е. Монета заняла свое место в валютных парах многих крупных бирж и достаточно активно торгуется.

Купить или продать KNS можно на любой из этих бирж за ВТС и ETH. Возможности прямого обмена на фиатные средства пока нет. На биржах Coinrail и Coinnest есть возможность обмена на южнокорейские воны.

Генеральная идея Kyber Network

Компания имеет амбициозные планы, но без понимания того, чем руководствуются разработчики и какова финальная цель проекта, трудно принять некоторые решения и предложения.

Генеральный директор проекта Лои Лу сказал отличную речь, описывая проблему, которую призван решить проект, а также преимущества перед уже имеющимися решениями.

“Криптовалютная отрасль переживает активный рост и взросление. Общая капитализация превышает $3 трлн. и продолжает расти. Компании, обслуживающие держателей криптовалют в отношении переводов, обмена и инвестиционных решений, оказались не до конца готовы к мотивации мошенников по завладению средствами клиентов традиционных для нас криптобирж. Ключевым фактором, позволившим злоумышленникам совершить кражи, оказалось скопление большого количества криптовалют в одном месте».

Вспомним только самые “прибыльные” ограбления последних лет:

1. Взлом Mt.Gox и хищение 460 000 000$ в Биткоинах;

2. Bitfinex теряет 72 000 000$ в BTC из-за хакерской атаки;

3. Январь 2020 хищение $550 млн. в монетах NEM с платформы CoinCheck – этот взлом стал рекордным по прибыли мошенников;

4. Февраль 2020 несанкционированный вывод $170 млн. в валюте Nano с биржи BitGrail.

О случаях, когда было украдено относительно небольшое количество криптовалют, когда биржи организовали грамотное и оперативное покрытие расходов или вовсе не заявили о проблемах, чтобы не портить репутацию и покрыли убытки за счет специальных фондов или собственных средств вообще не идет речи, таковых десятки.

Причина того, что подобные события стали возможны, кроется в том, что биржа выступает посредником между продавцом и покупателем, размещая на счетах, привязанных к площадке, средства участников.

Мы реализуем все торговые операции (фактически это простой обмен от продавца к покупателю) через smart-контракты без этапа, когда средства будут храниться на самой бирже. Мы предлагаем пользователю, желающему обменять STORJ на ETH найти встречное предложение от такого же пользователя и произвести гарантированный обмен через смарт-контракт.”

перейти

Проект Raiden Network Token

Проблема масштабирования сети – одна из ключевых не только у эфира, но и у большинства других криптовалют, основанных на блокчейне. Необходимость децентрализованного подтверждения каждого перевода от участников сети замедляет обработку полученных данных.

Для сравнения разработчики Raiden Network Token приводят следующие статистические данные:

• Facebook позволяет обрабатывать до 170 тыс. запросов в секунду;
• система Visa – до 4 тыс. транзакций;
• биткоин – 3-4 перевода, эфир – до 13 транзакций в секунду.

Подобное отличие не позволяет сделать криптовалюту полноценным платежным средством, актуальным на пользовательском уровне. Так или иначе вопросы с масштабированием решаются и существует уже немало успешных попыток реализации новых технологий.

Проект Raiden Network Token занимается повышением масштабирования в рамках сети Ethereum. Эфир не позиционируется как платежное средство массового использования, однако проблемы с пропускной способностью сети существенно ограничивают потенциал платформы.

В отличие от иных разработок данного направления на базе эфира, Raiden Network Token предлагает технологию каналов связи вне основного блокчейна. Подобная система позиционируется как одна из версий Lightning Network.

Суть используемой технологии Raiden Network Token проста – между двумя пользователями на основе смарт-контракта открывается канал, в рамках которого транзакции подтверждаются лишь его участниками. Пока эта связь открыта, пользователи могут передавать друг другу средства неограниченное количество раз на высокой скорости.

Чтобы использовать полученные средства в других сделках, требуется их фиксация. Для этого смарт-контракт закрывается и его результаты фиксируются в цепочке блоков по стандартной процедуре.

Функционирование

Разработчики Raiden Network Token стремятся максимально упростить функционал подобной системы. Для переводов не требуется лишних проверок и действий, вся процедура ненамного отличается от обычной транзакции. Ближайшей целью проекта становится интеграция всех токенов эфира, однако в дальнейшем технология может получить развитие и в других криптовалютах.

Отдельно следует указать на токен Raiden Network Token (RDN). Его наличие на счету не является обязательным для открытия каналов. Актуальность данной криптовалюты предполагается ограничить дополнительными услугами и инструментами, а также проводимыми награждениями.

При этом функционал проекта Raiden Network Token условно можно разделить на следующие направления:

• использование облегченной версии кошелька – ожидается, что до 95% пользователей предпочтут выплачивать небольшие комиссии, но при этом не поддерживать постоянную работу сети;
• полноценная поддержка Raiden Network Token за счет тяжелого кошелька – таких пользователей планируется поощрять в криптовалюте RDN или иных токенах эфира;
• участие разработчиков, улучшающих и развивающих проект, также будет поощряться его криптовалютой.

Также в рамках системы планируется введение голосования для всех держателей Raiden Network Token, что позволит им участвовать в дальнейшем развитии проекта.

Проблема ликвидности

Kyber Network — не первая компания, переводящая торговлю цифровыми валютами на децентрализованной бирже. Многие предшественники, несмотря на большие амбиции и грамотную реализацию программной части, не смогли создать достаточной ликвидности торговым инструментам.

Основная причина в том, что не просто найти встречную заявку такого же или подобного объема между двумя конкретными пользователями.

При этом, периоды активного спроса, практически исключают предложения и наоборот, по крайней мере до момента, пока количество активных трейдеров не станет достаточным.

Kyber Network имеет решение этой задачи – резервные фонды, называемые в Forex “Маркет мейкер”. Решение, как и все гениальное, — простое.

Сеть Kyber Network приглашает компании и частных инвесторов разместить в рамках резервных торговых фондов излишки своих криптовалют и токенов и стать менеджерами резерва. Таковые менеджеры выставляют свои предложения на рынок с указанием ставок и спредов, создавая волатильность.

Главной задачей Kyber Network является обеспечение нескольких постоянных предложений по всем направлениям путем привлечения менеджеров резерва. Для последних, выгода будет заключаться в получении прибыли не только от курсовых изменений, но и от спреда по монетам, не востребованным на прочих площадках. Например, биржа получает комиссионные сборы в токенах за осуществление торговых операций и хочет их грамотно вложить в рост. Токены размещаются в качестве резерва и зарабатывают деньги, одновременно обеспечивая ликвидность надежной торговой площадке.

Партнерами в этом вопросе могут стать биржи, держатели большого количество криптовалют и токенов, а также управляющие фондами, инвестирующие в криптоотрасль.

В обычных условиях спрос должен покрываться предложением примерно 1 к 1. Для периодов, когда все хотят покупать, но не продавать на криптобирже Kyber Network вступают в дело трейд боты и смарт-контракты. Начинается «переброска» излишка средств на централизованные площадки и закупка по наиболее выгодному курсу недостающих монет для поддержания рыночной ситуации.

перейти

Вывод

Цель Kyber в ближайшие годы — укрепить свои позиции в качестве универсального решения для обеспечения ликвидности и обмена токенами на Ethereum.

В 2020 году Kyber планирует масштабное обновление протокола под названием Katalyst, которое создаст новые стимулы и возможности для роста для всех заинтересованных сторон в их экосистеме, особенно держателей KNC.

Обновление будет означать больше вариантов использования KNC, в том числе использование KNC для голосования по управленческим решениям через децентрализованную организацию (DAO), называемую KyberDAO.

Токены KNC

Как в любой криптовалютной экосистеме, в Kyber Network присутствует собственный платежный инструмент KNC.

Задач, которые будут выполнять токены две:

• Для получения возможности менеджерам резерва размещать свои предложения, им необходимо приобретать токены KNC. В них же будут и начисляться вознаграждения менеджерам, партнерам и всем участникам сети;
• Активизация резервов и увеличение стоимости KNC. Все монеты, которые останутся после каждого цикла взаиморасчетов будут сожжены, что автоматически поднимет ценность оставшихся.

перейти

Команда разработчиков

Основателями Kyber являются Лой Луу, Виктор Тран, Ярон Велнер — генеральный директор, технический директор и консультант Kyber Network.

Родной токен Kyber, Kyber Network Crystals (KNC), названы в честь кристаллов в «Звездных войнах», используемых для питания световых мечей.

На официальном сайте проекта, говорится, что советник kyber является — Виталик Бутерин!

Как работает сеть Kyber Network

Для того, чтобы стать участником сети, не нужно регистраций или верификаций, поскольку торговля ведется P2P.

Для работы потребуется подключить в систему кошельки с валютами, по которым будут производиться сделки:

• Аппаратные хранилища Trezor и Ledger Nano;
• Программные кошельки — Trust Wallet, ImToken, Coin Manager.

Сейчас ведется работа над расширением количества партнеров.

Когда проект запустится, в кабинетах всех кошельков появится новая вкладка “Kyber”.

Для чего используется KNC?

KNC позволяет держателям токенов играть решающую роль в определении системы стимулов, создании широкой базы заинтересованных сторон и облегчении экономического развития сети. Небольшая комиссия взимается каждый раз, когда в сети происходит обмен токенами, и держатели KNC могут голосовать по этой модели оплаты и распределению, а также по другим важным решениям.

Со временем, по мере выполнения большего количества сделок, будут генерироваться дополнительные комиссии за размещение вознаграждений и резервные скидки, в то время как больше KNC будет сожжено.

Награды за участие

Держатели KNC могут сделать ставку KNC в KyberDAO и голосовать по ключевым параметрам. Избиратели получат вознаграждение за стекинг (в ETH)

Сжигание

Некоторые сетевые сборы будут потрачены, чтобы навсегда сократить поставки KNC. Количество KNC, находящихся в обращении, со временем будет уменьшаться.

Льготы поставщикам ликвидности

Держатели KNC определяют часть сетевых сборов, которая используется в качестве скидок для поставщиков ликвидности (резервов), в зависимости от их объемов.

Прием и отправка платежей

В сети реализован платежный API-интерфейс, позволяющий покупателям платить за товары/услуги любыми монетами или токенами, а продавцам принимать только те валюты, которые им выгодны.

То есть, продавец указывает в своем аккаунте основную валюту, в которую будут сконвертированы любые платежи клиентов.

Рассмотрим пример.

У покупателя есть только токены MANA для совершения сделок.

Продавец принимает только ETH за свой товар или услугу. Технология сети Кибер позволяет пересчитывать такие платежи “на лету” и передавать продавцу соответствующее число целевых монет по сделке.

Сделать это можно через “заблокированный коэффициент конверсии”.

Он позволяет обеим сторона рассчитать сумму, необходимую для оплаты покупателем и конечную сумму, получаемую продавцом еще до начала сделки.

Если оставить за скобками сложные названия и определения, выходит, что в конвертация востребованных продавцами активов также производится через менеджеров волатильности, что делает более простым обращение токенов перспективных проектов.

перейти

Протокол on-chain Kyber Network

Главная функция ончейна — обеспечение пользователей ресурса удобным API-интерфейсом, позволяющим совершать легкую и быструю конвертацию токенов. Сама платформа Kyber Network не имеет книги заявок. Это децентрализованный сервис обмена, на котором любой желающий может узнать по какому курсу будет осуществлена конверсия валюты.

Важно! Плата взимается только за транзакции. Других комиссионных сборов на площадке не имеется. Прибыль компании зависит от уровня наценки на ту или иную цифровую валюту.

Нужно добавить, что KNC в силу особой архитектуры своего кошелька обладает возможностью, не меняя кода уже запущенных контрактов, принимать новые виды монет. Пользователи смогут совершать транзакции с любыми типами криптографических денег, а команда проекта отхватит значительную часть этого рынка. Кроме того, такой подход гарантирует высокие показатели ликвидности операций.

Как уже было сказано ранее, глобального журнала заявок не предусмотрено. В его роли выступает так называемый резервный склад, где может находиться требуемое количество цифровой валюты. Система площадки напрямую контролирует хранилище заявок, и устанавливает курс обмениваемых пар монет. Она довольно часто обновляет показатели, выбирая наиболее благоприятные для пользователя.

Сам процесс конвертации начинается с запроса пользователя. Далее идет проверка надлежащая ли сумма была зачислена. Только после этого токены поступают на адрес, который указал отправитель. Разница между криптоденьгами до конвертации и после начисляется в резерв. Kyber Network принимает непосредственное участие в регуляции спроса на электронную валюту. Выкупаются монеты за счет прибыли от транзакций, которые совершаются на платформе.

Для обеспечения ликвидности площадка сдает часть токенов в резерв. Также пользователи могут оставить их самостоятельно. Некоторый процент средств идет проекту, другой самому переводу. После выплат сторонам и партнерам определенная доля монет сгорает. В результате этого общее количество валюты уменьшается. Именно поэтому даже в случае медленного роста рыночной капитализации стоимость последних все равно будет увеличиваться.

Преимущества и недостатки сети Kyber Network

PROS:

• Идея и подход к ее реализации в целом очень хороши. Они продвинут криптовалюты именно в качестве платежных средств, как то и предполагалось изначально. Мгновенные переводы, абсолютная надежность и отсутствие посредника в лице привычных бирж, способны оставить последних без работы;
• Команда. В проект подобрались люди с огромным опытом в отрасли, в большинстве своем имеющие за спиной успешные старты криптопроектов;
• Кибер Нетворк — второй проект, где советником выступает Виталик Бутерин. Второе его детище – Omise GO токены которого после ICO всего за два месяца увеличили капитализацию в 37 раз;
• Токен KNC не только обращается в сети Кибер, но и приносит прибыль, будучи вложенным в резервные фонды или удерживаемый на счетах в расчете на рост ценности из-за сжигания неиспользованных токенов в конце цикла взаиморасчетов.

CONS:

• Решение с созданием резервов для поддержки ликвидности потребует серьезных капиталов, в особенности, когда количество инструментов, обращаемых на площадке достигнет проектной величины. Удержание резервов по непопулярным токенам заморозит серьезные капиталы с относительно малой прибыльностью;
• Финальный этап становления проекта “Торговля между криптовалютными экосистемами” займет длительное время, если может быть реализован в принципе, и на это потребуется еще больше средств;
• Работа сети Кибер происходит медленнее, чем у ближайшего конкурента “0x”, а потому, пользователей, которым комфортно работать с “0x” будет сложно переключить на себя

перейти

Первые шаги

Ресурс Kyber Network был основан летом этого года. 15 сентября стартовала предварительная продажа токенов, в ходе которой разработчикам удалось собрать более 50 миллионов долларов. К ICO допускались лишь пользователи, заранее оставившие заявки на участие. Через 9 дней монеты площадки стали доступны для покупки.

Команда платформы насчитывает 7 человек. Ее костяк составляют довольно опытные специалисты Лой Луу, Ярон Вельнер и Виктор Тран, успевшие отметиться работой над SmartPool — площадкой, которая дает возможность децентрализовать майнинговые пулы различных цифровых денег.

Лой Луу занимает должность генерального директора. Он посвятил немало времени изучению блокчейн-систем, а потому обладает колоссальным опытом в сфере криптовалют. Его детище Oyente — программа, обеспечивающая анализ безопасности смарт-контрактов. Отыскивая уязвимости в открытом исходном коде сети, она препятствует вредоносной деятельности злоумышленников и не позволяет нанести урон репутации компании, как это было, к примеру, с эфириумским фондом The DAO. Среди прочих заслуг Луу степень кандидата информационных наук в сингапурском Национальном университете.

Ярон Вельнер руководит технической составляющей проекта. За его плечами более 10 лет научных изысканий в области создания программного обеспечения. Именно благодаря ему стала возможна реализация всех задуманных целей. Помимо этого, он является доктором компьютерных наук в Тель-Авивском университете.

Виктор Тран — главный инженер и по совместительству ИТ-администратор компании. На протяжении длительного периода занимался продвижением социальных сетей. Также успел запустить несколько многообещающих и перспективных стартапов.

Остальная часть коллектива представлена не менее опытными и талантливыми людьми. Пратеке Саксена — ведущий научный сотрудник сингапурского Национального университета. Ленгом Хоном Лон проработал немало времени в одном из крупнейших инвестиционных банков мира Goldman Sachs. Советником проекта выступает сам Виталик Бутерин — создатель криптовалюты Эфириум.