Отчет Wells Fargo: Биткоин стал самым доходным и волатильным активом 2020 года

Волатильность — статистический финансовый показатель, характеризующий изменчивость стоимости торгового инструмента и уровень риска его использования за определенный временной отрезок. Для расчёта волатильности применяется статистический показатель выборочного стандартного отклонения, за счет чего инвесторами устанавливается степень риска приобретения финансового инструмента. Как правило, вычисляется среднегодовая волатильность криптовалюты и других активов.
Самая волатильная криптовалюта является самой прибыльной для трейдеров, но степень риска при торговле высоковолатильными активами идентична их доходности, т.е. рост прибыли сопровождается повышением степени риска. При этом показатель волатильности виртуальной валюты — одно из самых привлекательных ее свойств.

Факторами воздействия на показатель волатильности ЦВ могут выступать различные события. От «безобидных» новостей в СМИ, касающихся отдельной виртуальной валюты, до настоящих сенсаций, которые распространяются лидерами индустрии ЦВ, крупного бизнеса и властей.

Как правило, такие поводы для волатильности незначительны, но усилиями крупных криптотрейдеров курс отдельной криптовалюты может колебаться весьма существенно. Все эти события, целенаправленно или же волей стечения обстоятельств «раскачивают» курс, и трейдеры используют ситуацию, чтобы продать имеющиеся в распоряжении активы подороже и купить подешевле.

Такая раскачка наиболее ощутима для молодых проектов и запустившихся всего год-два назад. Если же такие ЦВ, как BTC и ETH, «раскачать» весьма затруднительно, то с молодыми «неокрепшими» представителями цифровой валюты все обстоит куда проще. К примеру, скупка крупного объема BTC не изменит столь существенно его стоимости, как в случае с той же виртуальной валютой Ripple, курс которой ощутимо взлетит.

Волатильные криптовалюты

• Bitcoin (BTC) – по праву занимает почетное первое место в топе как самая капитализированная цифровая монета, хотя показатель ее волатильности сравнительно невысок. Амплитуда и глубина изменения курса в паре BTC/USD наиболее сдержанная, даже если учитывать стремительный рост курса BTC. Недельный диапазон ценовых колебаний обычно составляет около 10%, но существуют определенные периоды, когда колебания уходят далеко за пределы указанного порога.
• Ethereum (ETH) — Нередко эта ЦВ демонстрирует практически идентичную BTC волатильность. Стандартные показатели суточной динамики составляют 3-5%, но в периоды высокой торговой активности рынка динамика может существенно усилиться, достигая отметки в 15-20% за 24 часа, а иногда волатильность в одном направлении длится более одного дня, и в итоге курс изменяется процентов на 30% за несколько дней.
• Litecoin (LTC) – актив, отличающийся стабильностью. Показатели капитализации данной ЦВ значительно ниже, однако, инструмент среди опытных трейдеров весьма популярен. Стандартная динамика курса – 2-3%, однако, при определенных обстоятельствах наблюдаются колебания до 50% и выше всего за несколько дней.
• Bitcoin Cash (BCH) – самый «молодой» участник топа. Суточная волатильность по паре BCH/USD обычно колеблется в пределах 8-10%, а в «неспокойные» периоды может достигать 50% и более за 24 часа.
• Ripple (XRP) — характеризуется достаточно невысокой волатильностью в пределах 3-5% в сутки, но с периодическим резким увеличением курса, достигающим отметки в 15-20% в сутки и выше.

Выбирая инструмент для трейдинга, необходимо предварительно изучить все его особенности. Будет не лишним задать вопросы по криптовалютам на форуме и принять к сведению мнение профессионалов. Tweet
Для торговли Криптовалютами МОФТ рекомендует следующие лучшие компании, которые надежно зарекомендовали себя и в которых Ваши средства будут защищены:

1

2

3

4

5

Рекомендуем также ознакомиться с такими статьями

• Что такое ПАММ-счет?
• Как выбрать лучший ПАММ счет для инвестирования?
• Открытие ПАММ-счетов: что следует знать
• Рейтинг ПАММ счетов всех брокеров
• Инвестирование в ПАММ счета в мельчайших деталях
• Рейтинг лучших управляющих ПАММ счетов 2020
• Отзывы инвесторов о ПАММ-счетах
• Реально ли заработать на рынке форекс?

Волатильность криптовалют. Особенности

Под термином «волатильность криптовалют» принято подразумевать степень колебания котировок различных децентрализованных токенов. На графике любого цифрового токена вы можете заметить постоянные падения и скачки. Уровень волатильности конкретной криптовалюты представляет собой разницу между ее минимальными и максимальными котировками.
Расчет уровня волатильности криптовалют лучше всего рассмотреть на конкретном примере. Допустим, по итогам месяца минимальная цена выбранного токена была 10 долларов, а максимальная 20 долларов. Таким образом, уровень волатильности рассматриваемого актива составляет 50%.

Уровень волатильности криптовалют принято рассчитывать за конкретный период. При этом рассматриваемый период может быть практически любым (год, месяц, неделя, сутки). Обычно эксперты рассчитывают уровень волатильности конкретного токена за период не менее одного месяца. Это вызвано тем, что котировки криптовалюты могут расти или падать в течение недели.

Прогнозы котировок или формулирование правил новой торговой системы обычно выполняют на основании уровня волатильности, как минимум, за несколько месяцев. Более оптимальным вариантом является применение для этих целей уровня волатильности за год.

Отдельного упоминания заслуживает такой показатель, как уровень волатильности выбранного актива за весь период его существования. Этот показатель носит название «историческая волатильность».

Профессиональные спекулянты довольно часто применяют такой показатель, как ожидаемая волатильность. Под термином «ожидаемая волатильность» принято подразумевать прогноз о том, в каком диапазоне будут изменяться котировки рассматриваемого актива в будущем. Для вычисления этого показателя принимается во внимание как историческая волатильность, так и текущая ликвидность и стоимость рассматриваемого токена.

Ethereum

Упадхьяй ожидает продолжения роста курса Ethereum. Индикатор RSI также говорит в пользу восходящего движения. Сейчас монета торгуется чуть ниже важного уровня сопротивления в $600. Если цена сможет преодолеть его и закрепиться на ним, это сделает возможным рост до $800 в среднесрочной перспективе.

Сценарий с падением также возможен, подчеркнул Упадхьяй. Есть риск, что сопротивление выдержит, и тогда вероятна коррекция роста до $535 — с сентября Ethereum подорожал на 90%. При неблагоприятном развитии событий, курс альткоина может упасть до $488, допустил аналитик.

Изменение волатильности криптовалют

Важно упомянуть тот факт, что котировки цифровых монет практически никогда не являются неподвижными. Это вызвано тем, что на них оказывают влияние такие факторы, как спрос и предложение, а также информационный фон и ситуация на криптовалютном рынке.

Если выбранный вами токен обладает небольшим уровнем капитализации, то его котировки могут измениться на 100 процентов под влиянием всего одной важной новости. Такой высокой волатильностью обладают и популярные криптовалюты. Разница заключается лишь в том, что для серьезного изменения котировок требуется какое-либо масштабное событие или согласованные действия крупных спекулянтов.

В некоторых случаях серьезные колебания цифровых токенов с низкой капитализацией могут наблюдаться без каких-либо видимых причин. Так, например, котировки подобных децентрализованных токенов могут рухнуть под воздействием новости о снижении цены Bitcoin.

Из-за упомянутых выше причин, волатильность криптовалют значительно превышает аналогичный показатель у обычных денег. Если для традиционных валют средний уровень волатильности не превышает 4%, то для цифровых токенов этот показатель составляет 50%.

Litecoin

Положительную динамику Упадхьяй также ожидает от Litecoin. Его курс за последние дни дважды пробовал подняться выше уровня в $93, между попытками снижаясь до $64. Сейчас монета стоит $87. Ее цена успешна преодолела сопротивление, сформировавшееся на $84, и может продолжить рост до $100, считает эксперт.

Он уточнил, что сейчас нет прямых предпосылок к снижению стоимости Litecoin. Но они могут появиться, если курс монеты опустится ниже уровня в $76, это станет первым сигналом к началу нисходящего тренда, считает аналитик.

Причины высокого уровня волатильности криптовалют

Основная причина того, что цифровые токены обладают высоким уровнем волатильности, заключается в том, что пользователи не знают, чего от них ожидать в будущем. По этой причине даже малозначимое событие может повысить уровень привлекательности децентрализованных токенов в глазах пользователей, что приведет к стремительному росту спроса.

Среди основных причин высокой волатильности эксперты в области криптовалютного рынка отмечают следующие:

1. Отсутствие регулирования криптовалютного рынка со стороны государства. Привычные валюты не только регулируются, но и поддерживаются государством, которое их выпускает. Децентрализованные токены никем не регулируются, поэтому они не обладают какой-либо поддержкой со стороны государственных органов. По этой причине при резком падении котировок конкретного токена никто не будет предпринимать какие-либо меры для исправления ситуации.
2. Отсутствие обеспечения в виде каких-либо ценностей. В отличие от большинства мировых валют, цифровые токены ничем не обеспечены. По этой причине котировки токенов зависят лишь от уровня спроса на них. В момент, когда спрос на цифровые монеты падает, их котировки также начинают стремительное движение вниз.
3. Отсутствие реальной стоимости. Современные цифровые токены не обладают реальной стоимостью, ориентируясь на которую можно определить, насколько оправданы их текущие котировки. Таким образом, цифровые монеты находятся в собственном экономическом вакууме, из-за чего их котировки могут периодически изменяться без каких-либо видимых причин.
4. Человеческий фактор. В последнее время на криптовалютном рынке наблюдается ажиотаж, который привлек довольно большое количество новых спекулянтов и инвесторов. Большинство новичков не обладают опытом, необходимым для грамотного выбора времени продажи и покупки токенов. Их действия довольно часто вызывают непредсказуемые падения и увеличения котировок.

Вариативность стратегии

Ранее мы рассказывали вам об алгоритмическом и высокочастотном трейдингах. В обоих представленных методах можно использовать стратегию торговли волатильностью.

Алгоритмическая торговля волатильностью помогает трейдерам находить наиболее оптимальные точки входа, ведь система полностью автоматизирована и производит анализ рынка гораздо быстрее человека. По сути, торговля волатильностью в современных реалиях невозможна без алгоритмического трейдинга, ведь с его помощью практически моментально и точно рассчитываются спреды, коэффициенты и другие траты для вхождения в позицию. Главное от чего защищает алгоритмический трейдинг – это человеческий фактор, который может помешать в точных расчетах.

Высокочастотная торговля волатильностью позволяет трейдерам зарабатывать и в те моменты, когда рынок находится во флете. HFT-трейдинг славится тем, что с его помощью можно открывать тысячи сделок за минуту, что позволяет зарабатывать на минимальном изменении цены или волатильности. Однако, это далеко не самый дешевый способ трейдинга, ведь для его осуществления понадобится дорогостоящее ПО.

Преимущества и недостатки высокой волатильности криптовалют

Как было сказано ранее, высокая волатильность криптовалют одновременно является как преимуществом, так и недостатком. Преимуществом высокая волатильность является для трейдеров, которые при грамотном подходе к заключению сделок могут рассчитывать на доход значительно более высокой, чем при торговле привычными валютами.

1. Высокий риск для инвесторов, который вызван тем, что резкие колебания котировок токенов могут стать причиной их краха.
2. Невозможность использования в бизнесе. Так как стоимость токенов постоянно изменяется, современные компании отказываются применять их в качестве платежного средства.
3. Невозможность составить точный прогноз котировок. Высокая волатильность криптовалют приводит к тому, что под воздействием даже самых незначительных факторов их котировки могут стремительно изменяться. В подобной ситуации просто невозможно составить прогноз изменения котировок, который будет обладать приемлемой точностью.

Комментарии пользователей МОФТ

Оставлять отзывы могут только зарегистрированные пользователи.
Den_v 07.03.2018

Именно резкие скачки котировок и привлекают на рынок криптовалюты тех игроков, которые, как они думают, смогут быстро получить большие деньги, угадая со взлетом или падением курса.

Зарегистрироваться сейчас

• Как приумножить деньги в Интернете? 11 проверенных способов инвестирования, доступных каждому
• Рейтинг ПАММ счетов всех брокеров 2020
• Рейтинг ПАММ брокеров 2020 — ТОП 10 лучших брокеров с ПАММ счетами
• Обзор финансового регулятора FINRA
• Стратегия локирования позиций на Форекс
• Стрелочные индикаторы без перерисовки

Волатильность Евро/Доллар

Текущие диаграммы показывают активность движения валютной пары EUR/USD за каждый день, средне часовую активность, а также за отдельный день недели.

На основании проведенного сравнительного анализа можно утверждать, что активность движения цены склонна к изменениям в разные часы суток и дни недели. Наибольший интерес вызывает соответствующая пара EUR/USD. Наибольшая волатильность по ней наблюдается в 7 и в 12-14 часов по Гринвичу. Такое время совпадает с выходом наиболее важных экономических новостей с Еврозоны и США. Подтверждение этому выступает выше упомянутый тезис о влиянии важных новостей на динамику цены.

Такая же изменчивость динамики движения котировок наблюдается практически на всех валютных активах. На сайте Investing вы можете выбрать любой удобный актив и получить по нему необходимую статистику по разным временным интервалам.

Знакомство с Bakkt

Intercontinental Exchange, материнская компания Нью-Йоркской биржи ценных бумаг, объявила о своем намерении создать открытую и регулируемую, глобальную экосистему для цифровых активов. Это новая экосистема будет известна как Bakkt и она планирует сделать Bitcoin и другие криптовалюты популярными и пользующимися доверием во всем мире.

Участие такого имени, как межконтинентальная биржа, сделает большое дело для Биткоина, так как спрос на криптовалюту от институциональных инвесторов будет увеличиваться. Фактически, Bakkt также будет поддерживаться Microsoft и Starbucks, среди прочих. Новая компания будет использовать облачные решения Microsoft, помогающие покупателям покупать, продавать, хранить и тратить криптовалюты по всему миру.

Используя платформу Microsoft Azure, Bakkt запустит однодневные фьючерсы на биткойн контракты. Bakkt подала заявку на одобрение от американской комиссии по товарной торговле фьючерсам, и начнет предлагать фьючерсный контракт, как только он получит одобрение. Starbucks, с другой стороны, расширит оплату для своих клиентов через биткоин. Считается, что Starbucks позволит клиентам конвертировать свои криптовалюты, такие как биткоин в фиатные деньги, чтобы вывести принятие биткоина и других криптовалют на новый уровень.

Влияние Bakkt на волатильность криптовалюты

В целом, Bakkt стремится обслуживать широкий круг заинтересованных сторон криптовалютного пространства, в который входят розничные инвесторы, институциональные инвесторы и трейдеры. Получив одобрение CFTC, Bakkt принесет уровень регулирования биткоина, который будет поощрять участие большого числа корпоративных инвесторов. В результате цифровая валюта станет свидетелем огромных объемов торгов благодаря повышенному интересу со стороны Уолл-Стрит, что может принести деньги из хедж-фондов и пенсионных фондов в пространство Биткоина и всей криптоиндустрии.

Между тем, торговые гиганты, такие как Starbucks создают рынок, где можно использовать криптовалюты, такие как биткоин. Это означает, что Bakkt будет приносить больше ликвидности в сферу биткоина, что в конечном итоге должно привести к снижению волатильности по мере приближения криптовалюты к мейнстриму принятия.